Время инвестировать! Руководство по эффективному управлению капиталом
Шрифт:
Клиент заполняет заявление, в котором указывает (в различных компаниях формы заявлений и условия программ могут быть разными):
размер ежегодного (ежемесячного, ежеквартального) взноса, который он будет делать на свой счет в компании; суммы ежегодного взноса могут быть самыми разными – от одной до сотен тыс. долларов в год. От размера годового взноса (или годовой премии) зависит уровень страховой защиты;
срок действия программы; обычно он составляет от 5 лет до достижения 120-летнего возраста; это долгосрочные программы с долгосрочными целями (создание пенсионных накоплений, накоплений на образование детей и т. д.);
ответы на вопросы о состоянии своего здоровья, а также о наличии опасных
пожелания о стратегии инвестирования своего капитала.
После этого необходимо сдать анализ крови и пройти медицинский осмотр у сертифицированного компанией врача. Как вы понимаете, не всегда можно доверять тому, что напишет клиент о своем здоровье. Особенно если речь идет о больших суммах (1–2 млн долларов).
После этого компания рассматривает предоставленные документы и принимает решение об открытии программы страхования для данного человека. Предварительно заявитель должен перевести на счет страховой компании первый годовой взнос: без этого заявление рассмотрено не будет. Если компания примет отрицательное решение, деньги вернутся на счет заявителя.
После открытия программы накопительного страхования клиент компании получает страховой полис и текст «Общих условий договора со страховой компанией». Далее он регулярно (как правило, раз в год) переводит на свой счет в компании оговоренную в заявлении сумму. Некоторые компании предлагают своим клиентам делать не ежегодные, а ежеквартальные или ежемесячные платежи. Однако самым выгодным вариантом является перевод взноса один раз в год. Сумма 12 ежемесячных взносов будет больше суммы одного ежегодного взноса.
Давайте рассмотрим более детально три важные составляющие программ накопительного страхования: консервативное накопление, страховую защиту и аннуитетные выплаты [1] .
Накопление
Пока человек находится в активной фазе жизни (как правило – от 20 до 60 лет), он делает регулярные отчисления с заработанных денег на свой личный счет в пенсионном фонде или страховой компании. Эти средства накапливаются в течение 20–40 лет. Даже небольшие отчисления превращаются в значительный капитал за такой большой отрезок времени.
1
Аннуитетные платежи – равновеликие перечисления по кредитным обязательствам через равные промежутки времени. (Прим. ред.) Словарь бизнес-терминов. Академик. ру. 2001. [Электронный ресурс] URL:Дата обращения (29.09.2019).
Какой процент вы можете получить, открыв программу накопительного страхования?
Если страховая компания предлагает вам гарантированно 10–15 % годовых, стоит очень серьезно задуматься над тем, что это за компания, и проверить ее надежность. Дело в том, что страховые компании в развитых (да и в развивающихся) странах очень жестко ограничены законодательствами своих государств по части инвестирования средств своих клиентов. Поэтому надежные компании предлагают клиентам всего лишь от 1 до 4 % годовых гарантированного дохода.
Однако помимо указанной гарантированной части страховые компании могут заработать гораздо больше, поэтому начисляют по счетам своих клиентов также негарантированную часть. Эта часть может быть от 2 до 10 % годовых.
Таким образом, при инвестировании в страховую компанию вы в среднем можете рассчитывать на 3–6 % годовых. Эта доходность может меняться со временем как в сторону увеличения, так и уменьшения. Все зависит от ситуации на рынке и в первую очередь – от размера процентной ставки ФРС [2] , если речь идет об инвестировании в долларах США.
2
Процентная ставка, взимаемая банками, имеющими избыточные резервы в районном банке Федеральной резервной системы (Federal Reserve System, FRS; Fed.) при предоставлении кредита банкам, которым он необходим, в течение суток для удовлетворения требований нормативному резерву. Процентные ставки по федеральным фондам являются наиболее чувствительным индикатором динамики процентных ставок, поскольку они определяются рынком ежедневно, в отличие от ставки прайм-рейт (prime rate) и дисконтной ставки (discount rate), которые лишь периодически изменяются банками и ФРС соответственно. (Прим. ред.) Финансово-инвестиционный толковый словарь, 2002. [Электронный ресурс] URL: http://economics.niv.ru/doc/dictionary/financial-investment/fc/slovar-207-7.htm#zag-3038.
Почему так мало? Потому что страховые компании не являются благотворительными организациями и берут со взносов своих клиентов деньги за то, что обеспечивают их страховой защитой. Иными словами, часть премии, оплаченной клиентом, инвестируется, а другая (меньшая) часть идет в страховой резерв компании.
В каких случаях риски страховой компании увеличиваются и она забирает больший процент из взноса клиента в страховой резерв?
1. При страховании клиентов в солидном возрасте. Чем старше клиент, тем больше рисков у компании.
2. Если у клиента есть проблемы со здоровьем.
3. Если клиент работает в опасных для жизни и здоровья условиях.
4. Если у клиента есть опасные для жизни и здоровья хобби.
В любом из этих случаев ваши накопления будут меньше, поскольку инвестируемая часть взноса из-за рисков уменьшается. Обращаю еще раз ваше внимание на этот нюанс при начислении дохода по программам накопительного страхования: процент дохода, гарантируемый страховой компанией, рассчитывается не на всю сумму, вносимую клиентом на свой счет в страховой компании, а на сумму математического резерва.
Вывод: перед тем как открывать программу, решите, для чего она вам необходима и какие страховые тарифы вам нужны. Возможно, вы сами не очень хорошо разбираетесь в деталях. В таком случае проконсультируйтесь с работником страховой компании или независимым финансовым консультантом.
Страховая защита
Программа накопительного страхования предоставляет клиентам страховую защиту, что является одним из условий плана финансовой защиты. Особенно это важно для кормильцев семьи. Если ваш доход составляет более 60 % общего дохода семьи, вам необходимо иметь полис страхования жизни.
Страховка – очень важное средство в жизненном плане любого человека. Проблема со страховкой в том, что ее нельзя купить тогда, когда она нужна. Ее надо покупать в тот период, когда жизнь безоблачна, и надеяться, что эта предусмотрительность будет излишней.
Страховые компании предоставляют своим клиентам самые разные страховые тарифы, в основе которых лежат:
естественная смерть (из-за возраста, по болезни);
смерть в результате несчастного случая;
постоянная потеря трудоспособности в результате несчастного случая;
временная потеря трудоспособности и т. д.
Каждая компания работает по своим стандартам и предлагает клиентам разные тарифы и разные выплаты по страховым случаям. Причем в своих «Общих условиях» страховые компании указывают, что является несчастным случаем. В том же документе они оговаривают случаи, которые не могут считаться страховыми. Например, если человек погибает в зоне боевых действий или в результате самоубийства. Страховые компании не страхуют людей, которые профессионально занимаются опасными видами спорта или имеют опасные хобби. Например, нельзя застраховать альпиниста или гонщика.