Анализ финансовой отчетности. Шпаргалки
Шрифт:
78. Анализ дебиторской задолженности
В составе дебиторской задолженности, отражаемой в бухгалтерском балансе российских предприятий, выделяют две группы: задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты, и задолженность, платежи по которой течение 12 месяцев после отчетной даты.
В процессе анализа дебиторской задолженности преследуются различные цели:
– оценка платежной дисциплины покупателей и заказчиков;
– анализ рисков дебиторской задолженности и вероятности возврата средств;
– выявление
– разработка политики кредитования покупателей, направленной на ускорение расчетов и снижение риска неплатежей.
На величину дебиторскойзадолженности оказывают влияние:
– общий объем продаж организации;
– условия расчетов с дебиторами;
– политика взыскания дебиторской задолженности. Чем большую активность проявляет предприятие во взыскании дебиторской задолженности, тем меньше ее остатки и тем выше качество дебиторской задолженности;
– платежная дисциплина покупателей;
– состояние бухгалтерского учета, обоснованность проведения инвентаризации, наличие эффективной системы внутреннего контроля;
– качество анализа дебиторской задолженности и последовательность в использовании его результатов.
Для анализа дебиторской задолженности используется следующая группа показателей:
Доля дебиторской задолженности в общем объеме оборотных активов = Дебиторская задолженность / Оборотные активы.
Отношение дебиторской задолженности к объему продаж = Дебиторская задолженность / Объем продаж х 100.
Данный показатель дает информацию о том, какой процент непроданной продукции приходится на 1 рубль продаж.
Отношение сомнительной дебиторской задолженности к объему продаж:
Доля сомнительной задолженности в общих продажах = Сомнительная дебиторская задолженность / Объем продаж х 100.
Данный показатель используется в процессе прогнозного анализа дебиторской задолженности, расчета резерва сомнительных долгов, для прогноза денежных потоков.
79. Анализ денежных средств
В бухгалтерском балансе отражают денежные средства , находящиеся на дату составления отчетности в кассе, на расчетных и валютных счетах, на специальных счетах в кредитных организациях (за исключением, отражаемых на депозитных счетах, которые в соответствии с ПБУ 19/02 относятся к финансовым вложениям), а также остаток денежных средств, находящихся в пути («Переводы в пути»).
Для того чтобы обеспечить пользователей бухгалтерской информации данными об исторических изменениях денежных средств предприятия и их эквивалентов в разрезе основных видов его деятельности, в международной практике используется отчет о движении денежных средств. Начиная с 1996 г. одноименный отчет введен в состав российской отчетности в виде формы № 4.
Денежные средства включают деньги в кассе и те средства на счетах в банке (банках), которыми организация может свободно распоряжаться. Информация о средствах, замороженных на счетах организации, или иных средствах, которыми организация не может распорядиться самостоятельно, раскрывается в приложениях к отчету.
К денежным средствам приравниваются денежные эквиваленты – краткосрочные высоколиквидные инвестиции предприятия, свободно
обратимые в денежные средства и подверженные незначительному риску изменения рыночной цены. Таким образом, конкретный вид краткосрочных финансовых вложений организации может быть признан эквивалентом денежных средств при условии, что у составителя отчета есть уверенность в свободном обращении данной ценной бумаги в деньги без существенной потери в сумме, отраженной в бухгалтерском балансе.Иногда на практике эквиваленты денежных средств ошибочно отождествляют со статьей бухгалтерского баланса «Краткосрочные финансовые вложения». Приведенное определение денежных эквивалентов указывает на неправомерность такого отождествления. Данный момент необходимо учитывать как при составлении отчета о движении денежных средств, так и при расчете показателя абсолютной ликвидности.
80. Показатели эффективности использования оборотных средств
Основными показателями эффективности использования оборотных средств являются:
Оборачиваемость оборотных средств:
Ооб (раз) = ОП / ОАср., где
Ооб (раз) – оборачиваемость оборотных средств, в разах;
ОП – объем продаж (выручка от продаж);
ОАср. – средняя величина оборотных активов за период.
Данный коэффициент характеризует отдачу продукции на 1 рубль оборотных средств или количество оборотов.
Оборачиваемость оборотных средств в днях является показателем обратным коэффициенту оборачиваемости оборотных средств и рассчитывается по формуле:
Ооб (дн) = (ОАср. / ОП) х T, где
Ооб (дн) – оборачиваемость оборотных средств, в днях;
Т – продолжительность периода, за который проводят анализ оборачиваемости, в днях.
Коэффициенты оборачиваемости оборотных средств в запасах, в дебиторской задолженности и денежных средствах рассчитывается аналогично коэффициенту оборачиваемости всех оборотных средств:
Озап (раз) = ОП / ТЗср., где
Озап (раз) – оборачиваемость оборотных средств в запасах;
ТЗср. – средняя величина оборотных средств в запасах за период.
Одеб (раз) = ОП / ДЗср., где
Одеб (раз) – оборачиваемость оборотных средств в дебиторской задолженности;
ДЗср. – средняя величина оборотных средств в дебиторской задолженности.
Одс (раз) = ОП / ДСср., где
Одс (раз) – оборачиваемость оборотных средств в денежных средствах;
ДСср. – средняя величина оборотных средств в денежных средствах за период.
Продолжительность оборота в днях товарных запасов, дебиторской задолженности и денежных средств рассчитываются:
Озап (дн) = (ТЗср. / ОП) х Т,
Одеб (дн) = (ДЗср. / ОП) х Т,
Одс (дн) = (ДМср. / ОП) х Т, где
Озап (дн) – оборачиваемость оборотных средств в запасах, в днях;
Одеб (дн) – оборачиваемость оборотных средств в дебиторской задолженности, в днях;
Одс (дн) – оборачиваемость оборотных средств в денежных средствах, в днях;
Т – продолжительность периода, за который проводят анализ оборачиваемости, в днях.
81. Анализ внеоборотных активов. Нематериальные активы